قجام ( فرآوردههاي غذايي وقندتربت‌جام‌ )

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
با سلام
در ميان شرکتهاي توليد کننده قند و شکر، تنها شرکتي که نامي از آن برده نمي شود قند تربت جام است.... به همين دليل تصميم گرفتم تاپيک اختصاصي براي اين سهم ايجاد کنم تا با کمک دوستان اخبار و تحليلهاي مربوط به اين سهم را به اشتراک بگذاريم ...
درباره انتخاب نام اين تاپيک هم بايد بگويم به زودي بازار متوجه غفلت خود نسبت به اين سهم طلايي خواهد شد ....
اين سهم پتانسيل اين را دارد تا شگفتي ساز بورس در سال جاري و سال آينده باشد ...
به زودي تحليلهاي خود را در مورد اين سهم به اشتراک خواهم گذاشت ...
 

سعیدحاج حیدری

Well-Known Member
کاربر فعال
موافقم دکتر جان باهات یکی از زیر خاکی های بازار است که همه فکر میکنن زیان انباشته وحشتناک داد .......اما امسال سال قندی هاست و امسال سال قجام .....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
نيم نگاهي به قجام

سرمايه = 26 ميليارد ريال ( 26 ميليون سهم)

سهامداران عمده:
1- قند ثابت خراسان = 31.24 درصد
2- قند شيرين خراسان = 20.8 درصد
3- خوشگوار مشهد = 6 درصد
4 - کشاورزان تربت جام = 13 درصد
5- ساير سهامداران = 34.96 درصد

قجام براي اولين بار در تاريخ 28 اسفند 1375 با قيمت 3500 ريال در بازار دوم بورس معامله شد و آخرين معامله اش در اين بازار در تاريخ 21 مرداد 1391 با قيمت پاياني 3117 ريال انجام شد. پس از آن به بازار فرابورس توافقي منتقل شد در صورتيکه در تاريخ 31 تير 1392 حداقل 260000 سهم (يک درصد سهام شرکت) مورد معامله قرار مي گرفت سهم به بازار فرابورس پايه منتقل مي شد. اما به دليل عدم انجام چنين حجم معامله اي قجام همچنان در بازار فرابورس پايه توافقي باقي ماند و از تاريخ 1 آبان 1392 دور جديد معاملات قجام در بازار فرابورس توافقي با قيمت 3000 ريال آغاز شد و در اين مدت دامنه نوساني بين 2400 ريال تا 3600 ريال داشته است و آخرين معامله اين سهم امروز در قيمت 2700 ريال انجام شد.

دليل اخراج اين سهم از بورس و انتقال آن به فرابورس توافقي زيانده بودن اين شرکت بوده بطوريکه زيان انباشته قجام در 5 سال گذشته به شرح زير است:(سال مالي اين شرکت منتهي به 31 خرداد است)
1- زيان انباشته در تاريخ 88/3/31 = 29264 ميليون ريال
2- زيان انباشته در تاريخ 89/3/31 = 37781 ميليون ريال
3- زيان انباشته در تاريخ 90/3/31 = 45596 ميليون ريال
4- زيان انباشته در تاريخ 91/3/31 =39087 ميليون ريال
5- زيان انباشته در تاريخ 92/3/31 = 19369 ميليون ريال

به عبارت ديگر در پايان سال مالي گذشته قجام به ازاي هر سهم خود 745 ريال زيان انباشته داشت.

شايد نه قطعا خواهيد پرسيد که از ميان اينهمه شرکت چرا چنين شرکت زياندهي را براي تحليل و سرمايه گذاري انتخاب کرده ام ؟
پاسخ بسيار ساده است ... کافي است به روند زيان انباشته شرکت توجه کنيد... از سال 90 تا 92 مقدار آن کمتر از نصف شده است و همين مساله در کنار ارزش بازار اين سهم توجه مرا به خودش جلب کرد و نتيجه بررسيها بسيار جالب بود ....
طبق محاسبات بنده اين سهم امسال از زيان انباشته رهايي مي يابد و حتي توانايي تقسيم سود دارد ( سال مالي منتهي به 93/3/31) و براي سال مالي بعد توانايي ساختن سودي بين 100 تا 150 تومان به ازاي هر سهم را دارد ....

در مطالب بعدي از قجام بيشتر خواهيم دانست ...
اما به عنوان تمرين توصيه مي کنم ارزش بازار اين شرکت را با ساير شرکتهاي قندي مقايسه کنيد ...
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
نمی دانم چند نفر از دوستانی که مطلب قبلی را خوانده اند نیم نگاهی به ارزش بازار شرکتهای قندی انداخته اند؟! ولی در ادامه ارزش بازار شرکتهای قندی را مرور می کنیم.(93/1/25)
1- قند اصفهان = 1510 میلیارد ریال
2- قند چهار محال = 596 میلیارد ریال
3- قند شیروان = 688 میلیارد ریال
4- قند پیرانشهر = 1360 میلیارد ریال
5- شکر شاهرود = 655 میلیارد ریال
6- قند قزوین = 730 میلیارد ریال
7- قند نیشابور = 459 میلیارد ریال
8- قند لرستان = 1006 میلیارد ریال
9- قند هگمتان = 1366 میلیارد ریال
10- قند شهد = 739 میلیارد ریال
11- قند ثابت = 689 میلیارد ریال
12- قند نقش جهان= 1254 میلیارد ریال
13- قند شیرین = 322 میلیارد ریال
14- قند مرودشت = 1042 میلیارد ریال
15- قند بیستون = 570 میلیارد ریال
و در نهایت
قند تربت جام = 71 میلیارد ریال

مشاهده می کنید که ارزش بازار شرکتهای قندی بین 322 تا 1510 میلیارد ریال است. در حالیکه ارزش بازار قجام فقط 71 میلیارد ریال است.( هر چند معتقدم ارزش بازار قشرین نیز نباید کمتر از قثابت باشد ) در اینجا یک سوال مهم مطرح می شود.
آیا ظرفیت تولید اسمی و عملی قجام نیز یک پنجم قشرین یا کمتر از 5 درصد قپیرا می باشد؟ اگر چنین نیست پس چرا قجام با چنین قیمت نازلی در حال معامله است و چرا سهامداران حرفه ای آنرا معامله نمی کنند؟ یا شاید هم در حال خرید هستند و صدایش را در نمی آورند؟!!!

در مطالب بعدی با روشهای تحلیلی متفاوتی سعی خواهم کرد ارزندگی قجام را ثابت کنم و قیمت واقعی آنرا نشان دهم ....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
قند در قند

شايد ذکر اين نکته در مورد قجام هنوز زود باشد ولي باعث ميشه با انگيزه بيشتري خودتان در مورد قجام تحقيق کنيد.

پانزدهمين شرکت قندي که در مطلب قبلي نوشتم قند بيستون مي باشد که آخرين قيمت آن در بازار فرابورس توافقي 1900 تومان مي باشد و سرمايه 30 ميليارد ريالي دارد( 30 ميليون سهم)دارد.
اين سهم در سال مالي منتهي به 92/6/31 از 1692 ريال سود 400 ريال به ازاي هر سهم تقسيم نمود و در سه ماه اول سال مالي جاري 1192 ريال سود ساخته است و به احتمال زياد تا پايان سال مالي جاري به سود حدود 300 تا 350 تومان به ازاي هر سهم دست حواهد يافت .... البته اين سهم نيز يک نکته شگفت انگيز ساختماني دارد که در آينده در موردش خواهم نوشت. خلاصه اينکه اين سهم نيز نبايد کمتر از 4000 تومان فيمت داشته باشد ....
اما چه ربطي به قجام دارد؟
قجام مالک 10.04 درصد از قند بيستون است (3012897 سهم )

به عبارت ديگر فقط ارزش قند بيستون به ازاي هر سهم قجام برابر با 220 تومان مي باشد و در صورت واقعي شدن قيمت قند بيستون اين مبلغ به حدود 500 تومان خواهد رسيد ....و اين رقم بدون لحاظ کردن نکته اعجاب برانگيز قند بيستون است ....

اين فقط يک مورد از داراييهاي سودده قجام مي باشد ....

ادامه دارد ....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
قند تربت جام ظرفیت جذب روزانه 1500 تن چغندر قند دارد و در یک دوره فعالیت می تواند 150000 تن چغندر جذب کند و حدود 25000 تن شکر تولید نماید.
همچنین ظرفیت تصفیه شکر کارمزدی کارخانه 58000 تن می باشد.

در مطالب قبلی ذکر شد تا سال مالی 90/3/31 هر سال بر زیان انباشته شرکت افزوده می شد ولی از سال 91 به بعد شرکت توانست به سود برسد و ظرف دو سال بیش از نیمی از زیان انباشته را بکاهد.
درست است که در پایان سال مالی قبل زیان انباشته شرکت 19368 میلیون ریال بوده ولی لازم است به این نکته توجه کنیم که شرکت در همین سال 19335 میلیون ریال سود خالص بدست آورد.( 743 ریال به ازای هر سهم) و این درحالیست که شرکت در سال مالی قبل با یک سوم ظرفیت اسمی فعالیت نموده است.(57868 تن جذب چغندر)

اما سوال مهمی که مطرح می شود اینست که شرکت در سال مالی جاری که در 93/3/31 به پایان می رسد به چه سودی دست می یابد؟ و از آن مهمتر در سال مالی بعد سود هر سهم قجام چند تومان می باشد؟

طبق اطلاعات موجود میزان جذب چغندر در سال مالی جاری حدود 43000 تن بوده است و به نظر می رسد میزان تولید شکر شرکت حدود 7000 تن باشد (با فرض عیار 16 درصد) البته به دلیل اینکه معمولا میزان عیار چغندر قند کارخانه بیش از 17.5 درصد می باشد می توان انتظار داشت میزان تولید حدود 7500 تن شکر باشد. انتظار می رود میزان تولید تفاله خشک و ملاس نیز حدود 3000 تن باشد.
در نتیجه می توان انتظار داشت میزان فروش شرکت در سال مالی جاری حدود 165000 میلیون ریال باشد. از سوی دیگر حدود 85000 میلیون ریال هزینه مواد اولیه و حدود 65000 میلیون ریال نیز هزینه سربار و دستمزد و ... می باشد ...
در نهایت سود ناخالص شرکت حدود 15000 میلیون ریال خواهد شد. هزینه های عمومی و مالی شرکت نیز حدود 20000 میلیون ریال است که با درآمد کشاورزی و غیرعملیاتی شرکت سربه سر خواهد شد.
در نهایت سود قبل از کسر مالیات شرکت حدود 15000 میلیون ریال خواهد شد. (البته این سود با به کارگیری حدود 25 درصد ظرفیت شرکت بدست خواهد آمد.)
اما نکته مهم اینست که شرکت در سال مالی جاری حدود 30000 تن قرارداد تصفیه شکر کارمزدی داشته است که با نرخ هر کیلو 106 تومان و پس از کسر هزینه بسته بندی حدود 25000 میلیون ریال به سود خالص شرکت خواهد افزود و در نهایت سود خالص شرکت در سال مالی جاری به حدود 40000 میلیون ریال خواهد رسید.به عبارت دیگر سود هر سهم قجام در سال مالی جاری بالغ بر 150 تومان خواهد شد.
همانطور که قبلا هم گفته شد زیان انباشته شرکت حدود 75 تومان به ازای هر سهم می باشد. در نتیجه در پایان سال مالی جاری قجام نه تنها از زیان انباشته رهایی می یابد بلکه توانایی تقسیم سود نیز خواهد داشت.
لازم به ذکر است که مبالغ فوق بر اساس محاسباتی بدست آمده است که اطلاعات اولیه آن از گزارشهای موجود قجام در کدال تحصیل شده است. قرارداد تصفیه شکر خام کارمزدی نیز براساس خبر داخلی از شرکت می باشد.
به زودی باید صورتهای مالی 9 ماهه شرکت نیز منتشر شود ....
با همین میزان تولید انتظار سود سازی بین 100 تا 150 تومان برای سال مالی بعد می رود ولی با توجه به افزایش چشمگیر قیمت خرید چغندر قند برای سال بعد انتظار می رود با افزایش جذب حدود 50 درصدی روبرو باشیم. لذا انتظار تحقق سود بالای 200 تومان برای سال مالی بعد (94/3/31) بیجا نخواهد بود. آنهم بدون هیچ زیان انباشته ای!!!

با این محاسبه و با دادن پی به ای 7-8 انتظار رسیدن به قیمت حدود 1500 تومان را ظرف یک تا یک سال و نیم آینده برای قجام دارم ....

 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
این بار می خواهم به شکل دیگری به قجام نگاه کنم ....
این سهم در سال 91 و با بیش از 150 تومان زیان انباشته به ازای هر سهم با قیمت حول و حوش 300 تومان معامله می شد و آخرین قیمت آن در بازار بورس در تاریخ 91/5/21 برابر با 3117 ریال بود.
این در حالیست که ظرف سال گذشته و به دنبال افزایش قیمت دلار شرکتهای بورسی رشد چشمگیری کردند و قیمت آنها بطور متوسط 2 تا 3 برابر شد ... حتی شرکتهای زیانده نیز چنین رشدی را تجربه کردند بدون آنکه به سوددهی برسند ....

اگر قجام نیز در بازار عادی بورس یا فرابورس معامله می شد قطعا قیمتی بین 700 تا 1000 تومان می داشت ... و قیمتهای فعلی آن به جز یک فرصت ناب برای خرید و سرمایه گذاری چیز دیگری نخواهد بود ....
یادمان باشد قجام امسال از زیان خارج می شود و حتی توانایی تقسیم سود نیز خواهد داشت و برای سومین سال پیاپی به سود می رسد و به زودی به بازار بورس برمی گردد ...
مخصوصا اگر افزایش سرمایه 1000 درصدی شرکت نیز به جریان بیفتد ( از محل تجدید ارزیابی داراییها )....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
در ابتدا نیز گفتم به روشهای مختلف می خواهم به تحلیل قجام بپردازم ....

اگر قجام بخواهد افزایش سرمایه خود را از محل تجدید ارزیابی دارایی عملی کند، حداقل باید چه قیمتی داشته باشد؟ آنهم برای افزایش سرمایه 1000 درصدی؟!!

جواب = 1100 تومان
تا پس از افزایش سرمایه دوباره 100 تومان شود ....
 

Barcelona

Well-Known Member
کاربر فعال
سلام امیر جان حسابی استفاده کردم ممنون...
یادش بخیر کرمان 80ت هم خیلی جلوتر از بازار روش فعال بودید و اگه خریده بودم چی شده بود!
در هر صورت تمایل پیدا کردم به خرید هر چند سرمایه کمی دارم اما حتما می خرم چرا که وقتی شما سهمی رو پیدا می کنید و این چنین زیبا تحلیل می کنید باید خرید... این رو تجربه میگه...
کلا قجام رو همه فراموش کردند یکی هم بنده و از روش کار نکردم در نتیجه از تحلیل بنیادی شما خیلی استفاده کردم... ممنون...
البته به خرید به شکل توافقی آشنا نیستم میشه توضیح بدید که بصورت آنلاین هم میشه یا خیر؟ چون تا دیر نشده باید تو این بازار خراب به قیمت خوب خرید... ممنون.
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
سلام امیر جان حسابی استفاده کردم ممنون...
یادش بخیر کرمان 80ت هم خیلی جلوتر از بازار روش فعال بودید و اگه خریده بودم چی شده بود!
در هر صورت تمایل پیدا کردم به خرید هر چند سرمایه کمی دارم اما حتما می خرم چرا که وقتی شما سهمی رو پیدا می کنید و این چنین زیبا تحلیل می کنید باید خرید... این رو تجربه میگه...
کلا قجام رو همه فراموش کردند یکی هم بنده و از روش کار نکردم در نتیجه از تحلیل بنیادی شما خیلی استفاده کردم... ممنون...
البته به خرید به شکل توافقی آشنا نیستم میشه توضیح بدید که بصورت آنلاین هم میشه یا خیر؟ چون تا دیر نشده باید تو این بازار خراب به قیمت خوب خرید... ممنون.
با سلام
یاد کرمان به خیر .... هر جند هنوز با کرمان کار دارم .... باشه به وقتش ...
برای امسال هم دو سهم قجام و شزنگ را به دوستان معرفی کردم ... و با انتظار بازدهی کمتر فن آوا ...
در بازار توافقی امکان خرید و فروش آنلاین نیست ... و فقط از طریق کارگزار امکانپذیر است و حتما باید قیمتها توسط کارگزار مچ شود و صرف اینکه قیمتهای خرید و فروش یکی باشد معامله انجام نمی شود ...
امیدوارم دوستان در این سهمهای معرفی شده با صبوری سود خوبی بدست آورند ....
 

سعیدحاج حیدری

Well-Known Member
کاربر فعال
دوستان توجه کنیم که برای خرید در بازار توافقی اگر قیمتی که مد نظرتون هست مثلا 285 تومان که الان رو تابلو فروشنده نشسته شما میخواهید تعدادی بخرید باید به کارگزار خود زنگ بزنید بگید مثلا 40000 هزار تا این سهم رو بخر رو قیمت 285 ایشون هم بدون این که اوردی را در سیستم ثبت کنه مقداری از ان را خرید میکنه میره انتظار تایید ناظر معمولا 2 ساعت بعد تا 2 روز بعد تایید میشه خرید شما اگر این طوری در سیستم بزارید اوردر ها رو شاید ناظر خواب باشن تا تایید و مچ کنن اون وقت یکی مثل من میاد کلا اوردر رو کامل میخره اون وقت شما سرت بی کلاه می مونه
بازار توافقی چون بازار جوانی هست و دوستان کمی درونش فعال هستن یک مقدار داستانش فرق می کنه بورس هم قبل از این که بازار را راه بندازه باید اموزش بده که معمولا نداریم اصلا همچین چیزی رو در ایران بعدا مردم یاد میگیرن خودشون .......
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
معاملات امروز قجام از دو حال خارج نیست
1- قبل از اینکه معامله در قیمت 285 تومان مچ بشه، فروشنده منصرف شده و دستور فروش را حذف کرده است ... (البته احتمالش کم است)
2- ناظر بازار داره روی معاملات قجام بازی در میاره که البته قابل پیگیری است.
به احتمال زیاد یک یا دو خریدار کل 91777 سهمی که در 285 تومان بود را خریداری نموده و بعد از اینکه دستور خرید بعدی به 290 تومان رسید ناظر به منظور تایید معامله سفارش فروش را از سیستم حذف کرده ولی هنوز معامله را تایید نکرده است ... ولی معامله بعدی در قیمت 290 تومان تایید شده است ... در اینصورت فردا با تایید معامله امروز در قیمت 285 تومان سهم الکی منفی میشه .... در صورتیکه اگر امروز معامله تایید میشد حجم معامله به حدود 140000 یهم می رسید و نشانه توجه بیش از پیش بازار به این سهم میشد ....

پی نوشت:
خورشید برای همیشه پشت ابر نمی ماند و این موش و گربه بازیها نیز به زودی پایان می پذیرد ....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
امروز مدارک و مستندات قثابت برای افزایش سرمایه در کدال منتشر شد .... که بخش قابل توجه آن از محل تجدید ارزیابی دارایی است ....و بروزرسانی قیمت زمینهای شرکت ...
حالا که بحث زمین پیش آمد خوبه بدانیم قند تربت جام به غیر از زمینهای کشاورزی فقط 19 هکتار باغ پسته دارد ....
دوستانی که دستشون تو کار پسته هست می تونند بگن چند می ارزه؟؟؟

با متری 10 هزار تومان سهمی 73 تومان ارزش دارد ... کم و زیادش را خودتان جساب کنید ....
 

سعیدحاج حیدری

Well-Known Member
کاربر فعال
قیمت جهانی شکر به کف قیمتی خود رسیده است و باید نم نم منتظر افزایش قیمت ان تا 1980 دلار باشیم اگر این اتفاق بیوفتد بعد از ان ریزشی داریم در قالب اصلاح abc
که بعد از تکمیل ان شکر کاملا صعودی است که این حرکت حوالی 6 ماه زمان می برد باید منتظر افزایش شدید قیمت شکر در نیمه دوم امسال باشیم در بازارهای جهانی .....
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
يکي از ايراداتي که توسط برخي از دوستان به قجام وارد مي شود اينست که اعلام مي کنند زمينهاي تحت تملک اين شرکت کم مي باشد.
در اينجا فقط مي خواهم توجه شما را به مقايسه ارزش دارايي زمينهاي قجام با شرکتهاي قشير و قثابت جلب نمايم.
ارزش دفتري داراييهاي ملکي قشير قبل از تجديد ارزش دارايي حدود 1740 ميليون ريال بود که پس از آن به 52433 ميليون ريال رسيد و شرکت از محل اين تجديد ارزيابي دارايي 100 درصد افزايش سرمايه داد.

ارزش دفتري دارايي ملکي قثابت حدود 400 ميليون ريال است که در گزارش توجيهي افزايش سرمايه از محل تجديد ارزيابي دارايي اين شرکت قيمت کارشناسي اين اراضي 404000 ميليون ريال تعيين شده است.

حال کافي است بدانيم که ارزش دفتري دارايي ملکي قجام حدود 5180 ميليون ريال است.
حال اگر همانند قشير ارزش کارشناسي امروز اين اراضي فقط 30 برابر ارزش دفتري باشد به رقم 155400 ميليون ريال دست خواهيم يافت. يعني حدود 150000 ميليون ريال ارزش افزوده .... و اين يعني شرکت حداقل 570 درصد افزايش سرمايه از محل تجديد ارزيابي داراييها خواهد داشت (آنهم فقط مربوط به اراضي ...)
پس صحبتهاي افزايش سرمايه 1000 درصدي اين شرکت بيراه نمي باشد ...
 

رضاhr7502

Well-Known Member
کاربر فعال
قند تربت جام ظرفیت جذب روزانه 1500 تن چغندر قند دارد و در یک دوره فعالیت می تواند 150000 تن چغندر جذب کند و حدود 25000 تن شکر تولید نماید.
همچنین ظرفیت تصفیه شکر کارمزدی کارخانه 58000 تن می باشد.

در مطالب قبلی ذکر شد تا سال مالی 90/3/31 هر سال بر زیان انباشته شرکت افزوده می شد ولی از سال 91 به بعد شرکت توانست به سود برسد و ظرف دو سال بیش از نیمی از زیان انباشته را بکاهد.
درست است که در پایان سال مالی قبل زیان انباشته شرکت 19368 میلیون ریال بوده ولی لازم است به این نکته توجه کنیم که شرکت در همین سال 19335 میلیون ریال سود خالص بدست آورد.( 743 ریال به ازای هر سهم) و این درحالیست که شرکت در سال مالی قبل با یک سوم ظرفیت اسمی فعالیت نموده است.(57868 تن جذب چغندر)

اما سوال مهمی که مطرح می شود اینست که شرکت در سال مالی جاری که در 93/3/31 به پایان می رسد به چه سودی دست می یابد؟ و از آن مهمتر در سال مالی بعد سود هر سهم قجام چند تومان می باشد؟

طبق اطلاعات موجود میزان جذب چغندر در سال مالی جاری حدود 43000 تن بوده است و به نظر می رسد میزان تولید شکر شرکت حدود 7000 تن باشد (با فرض عیار 16 درصد) البته به دلیل اینکه معمولا میزان عیار چغندر قند کارخانه بیش از 17.5 درصد می باشد می توان انتظار داشت میزان تولید حدود 7500 تن شکر باشد. انتظار می رود میزان تولید تفاله خشک و ملاس نیز حدود 3000 تن باشد.
در نتیجه می توان انتظار داشت میزان فروش شرکت در سال مالی جاری حدود 165000 میلیون ریال باشد. از سوی دیگر حدود 85000 میلیون ریال هزینه مواد اولیه و حدود 65000 میلیون ریال نیز هزینه سربار و دستمزد و ... می باشد ...
در نهایت سود ناخالص شرکت حدود 15000 میلیون ریال خواهد شد. هزینه های عمومی و مالی شرکت نیز حدود 20000 میلیون ریال است که با درآمد کشاورزی و غیرعملیاتی شرکت سربه سر خواهد شد.
در نهایت سود قبل از کسر مالیات شرکت حدود 15000 میلیون ریال خواهد شد. (البته این سود با به کارگیری حدود 25 درصد ظرفیت شرکت بدست خواهد آمد.)
اما نکته مهم اینست که شرکت در سال مالی جاری حدود 30000 تن قرارداد تصفیه شکر کارمزدی داشته است که با نرخ هر کیلو 106 تومان و پس از کسر هزینه بسته بندی حدود 25000 میلیون ریال به سود خالص شرکت خواهد افزود و در نهایت سود خالص شرکت در سال مالی جاری به حدود 40000 میلیون ریال خواهد رسید.به عبارت دیگر سود هر سهم قجام در سال مالی جاری بالغ بر 150 تومان خواهد شد.
همانطور که قبلا هم گفته شد زیان انباشته شرکت حدود 75 تومان به ازای هر سهم می باشد. در نتیجه در پایان سال مالی جاری قجام نه تنها از زیان انباشته رهایی می یابد بلکه توانایی تقسیم سود نیز خواهد داشت.
لازم به ذکر است که مبالغ فوق بر اساس محاسباتی بدست آمده است که اطلاعات اولیه آن از گزارشهای موجود قجام در کدال تحصیل شده است. قرارداد تصفیه شکر خام کارمزدی نیز براساس خبر داخلی از شرکت می باشد.
به زودی باید صورتهای مالی 9 ماهه شرکت نیز منتشر شود ....
با همین میزان تولید انتظار سود سازی بین 100 تا 150 تومان برای سال مالی بعد می رود ولی با توجه به افزایش چشمگیر قیمت خرید چغندر قند برای سال بعد انتظار می رود با افزایش جذب حدود 50 درصدی روبرو باشیم. لذا انتظار تحقق سود بالای 200 تومان برای سال مالی بعد (94/3/31) بیجا نخواهد بود. آنهم بدون هیچ زیان انباشته ای!!!

با این محاسبه و با دادن پی به ای 7-8 انتظار رسیدن به قیمت حدود 1500 تومان را ظرف یک تا یک سال و نیم آینده برای قجام دارم ....

دوست گرامی از دید بنده نکاتی در مورد شرکت هست ..........بیشترین سود شرکت مربوط به سال مالی منتهی به خرداد 92 بوده 75 تومان که مبلغی بیش از 40 تومنش غیر عملیاتی بوده و مربوط به فروش دارایی که تکرار پذیر نیست..........نکته ای که میتونه باعث حرکت امسال شرکت بشه بحث تولید کارمزدی شرکت هست که شما اطلاع دادید که 30 هزار تن هست میخواستم بدونم که این قرار داد چقدر صحت داره ؟ چون شرکت در بهترین حالت حدود 10 هزار تن کارمزدی تولید داشته که مربوط به پارسال بوده و تا گزارش 6 ماهه پارسال 2700 تن تولید کرده این در حالیه که امسال تا 6 ماهه هیچ گونه تولید کارمزدی نداشته........در کل اگر این شرکت توی قسمت کارمزدی تولید خوبی داشته باشه حرفی برای گفتن داره اما در صورت عدم تولید در بخش کارمزدی با توجه به جذب پایین چغندر خیلی سود بالایی ازش انتظار نمیره.........ممنون میشم اگر اشتباه میکنم توضیح بدید......
 

ادینه

New Member
عضو تازه
با سلام
جناب فراهانی چند درصد از سبدتان به قجام اختصاص دادید؟
اگه امکان داره سایر سهام سبدتان لطف می فرمایید.با تشکر
 

amirfarahani

Well-Known Member
کاربر فعال
با سلام
جناب فراهانی چند درصد از سبدتان به قجام اختصاص دادید؟
اگه امکان داره سایر سهام سبدتان لطف می فرمایید.با تشکر
با سلام
دوست عزیز
یکی از عوامل مهم در انتخاب سهم و ترکیب سبد سهام، ریسکی است که سهامدار می پذیرد و سودی است که در قبال این ریسک پذیری در انتظار تحققش می نشیند ... لذا ترکیب سبد سهامداران نمی تواند شبیه هم باشد ...
عمده سبد مرا سه سهم فن آوا و قجام و شزنگ تشکیل می دهد و با درصدهای کمتر خکار و سنوین دارم ...

اما به همراه دوستان تا کنون حدود 2 درصد سهم قجام را خریداری نموده ایم و در صورت تامین نقدینگی این درصد بیشتر نیز خواهد شد ... البته این را هم در نظر داشته باشید که خرید در بازار توافقی کمی سخت است ... مخصوصا از این بابت که آنلاین نمیشه خرید کرد ....

موفق باشید
 
بالا